Борсата за благородни метали на БРИКС

31.10.2024 Tavex.bg

На последната среща на върха на БРИКС през 2024 г. в Казан, Русия, подписите на страните от Казанската декларация, която в своето съдържание включва и раздел за търговията с благородни метали. След тази декларация Министерството на финансите на Русия също изказва становище за евентуално създаване на борса за търговия със благородни метали, която да бъде съвместно разработена от страните от БРИКС като противовес на западния контрол над пазара на благородни метали.

В този текст ще разгледаме предложението и подписаната от груповата декларация.

Казанската декларация на БРИКС

Казанската декларация беше основната цел на тазгодишната среща на върха на БРИКС, на която страницата подчертава 134 точки на съгласието помежду си. Темите обхващат широк спектър като дипломация, дигитализация, данни, търговия и други.

Казанската декларация също така оценява накратко търговията с благородни метали в точка 91.

Подкрепяме усилията за увеличаване на оборота на благородни метали в рамките на БРИКС въз основа на общи стандарти за качество.

Точка 91 обхваща повече търговията с диаманти в Африка и само бегло споменава благородните метали в това изречение.

Държави държавите на БРИКС+

Инфографика 1: Страните на БРИКС

Възможна борса за благородни метали на БРИКС

Развивайки по-нататък точката за благородните метали, руското Министерство на финансите излезе с изявление, че ще предложи прилагането на механизъм за борса за търговия с метали. „Създаването на механизъм за търговия с метали в рамките на страните от БРИКС ще доведе до формиране на справедлива и равнопоставена конкуренция въз основа на принципа на борсовата търговия“, се казва в съобщение на министерството, цитирано от руската информационна агенция Ореанда.

„Механизмът ще включва създаване на инструменти за ценови индикатори за метали, стандарти за производство и търговия с кюлчета, акредитация на потребителите на пазара, клиринг и одит в рамките на страницата от БРИКС“, добави

руският министър на финансите Антон Силуанов, „участниците в държавите ще имат надежден начин за стабилна борсова търговия в рамките на асоциацията“.

Потенциалът

Тази декларация и обявеният възможен механизъм за борса за метали привлича вниманието, тъй като като хипотетично тази борса би могла да има голямо значение за международния пазар на благородни метали и злато.

Държави по производство на злато 2023 г.

Инфографика 2: Страни по производство на злато

Както се вижда от графиката, Китай и Русия са най-големите производители на злато, докато Южна Африка (100 т) и Бразилия (80 т) не са в топ десет, но произвеждат значителни количества на година.

В допълнение към производството, Китай и Индия са най-големите страни в търсенето на злато в света. Китай добави около 980 тона злато на година, а Индия не изостава с около 850 тона. В тези държави златното е традиционна инвестиция, често срещан подарък и изключително важно при всякакви официални събития като сватби, рождества и други.

Допълнително, централните банки на Русия, Китай и Индия натрупаха големи количества злато през последните 5 години. Русия закупи над 100 тона злато през този период, Китай закупи над 300 тона, а Индия – над 220 тона злато. Всичко това, докато западните държави (по-конкретно G7) пазят резервите си непроменени от годините насам.

По всички тези параметри страните от БРИКС са сериозни играчи на пазара на златото и съвместима борсова платформа или механизъм биха могли да им дадат значително влияние върху цените на златото. Въпреки това, най-значимите финансови и пазарни механизми за златото все още остават на Запад.

Западните пазари и държавата за благородни метали

Пазарите за благородни метали, както повечето големи финансови пазари, все още се управляват и намират в западните държави. Най-важните власти в света на златото, които имат голямо влияние върху цената му, са следните:

Лондонският пазар за кюлчета (LBMA): Най-големият пазар за злато в света, който определя стандартите за търговия със злато и сребро. Той също така осигурява прозрачност с Лондонския златен фиксинг – бенчмарк цена, използвана по целия свят.
COMEX (Ню Йорк): Част от групата CME, COMEX е основна борса за фючърси, където се търгува злато и други благородни метали. Фючърсните договори на COMEX оказват значително влияние върху световните цени и са причина за многото увеличение на цените на златото през тази година.
Цюрихският пазар за злато: Значимостта на Швейцария в пречистването и съхранението на златото (особено в Цюрих) я превърнах в център за търговия със злато, където рафинерите са силно регулирани, за да се гарантира чистота и етично добиване. 3 от 5-те най-големи рафинерии на злато в света се намират в Швейцария (Валкамби, ПАМП, Металор).
Големите банки като JPMorgan Chase, HSBC и UBS участват в търговията с благородни метали, осигурявайки ликвидност и услуги за хеджиране.

Тези съобщения са най-големите и най-значимите в света на златото и имат голямо влияние върху предлагането, търсенето и цената му. Това е, което БРИКС се стреми да създаде алтернатива на. Но дали това предложение от страната на БРИКС е реалистично?

БРИКС – съюз на празни обещания

Всяка година, когато наближи срещата на върха на БРИКС, медиите по света са в трескаво очакване, следващото всяко тяхно движение и изказване. Всяка година се дават грандиозни обещания, срещата приключва и нищо от тях не се реализира.

БРИКС достигна от изграждането си през 2009 г. е реализирал само минимални и незначителни проекти, които са повече церемониални, отколкото с реална значимост. Организацията сама по себе си няма структура, така че приравняването ì към организацията като ЕС или G7 би било грешка. Няма съобщения за БРИКС, управлявани системи или съвместни офиси. Досега цялото сътрудничество на групата се основава само на тези годишни срещи.

Важно е да се подчертае състава на внимателен език в декларациите им. Повтарящи се думи са: подкрепя, приветства, признава, потвърждава и т.н. Това е, защото тези декларации не са обвързващи и са нейният контур на хипотетични цели, които отделните държави избират дали ще следват.

Банката на БРИКС

През 2009 г. групата се иска да замени или поне да създаде алтернатива на МВФ и Световната банка. Това не се случи. Създадена през 2014 г. Банката за развитие на БРИКС достигна само около 32 милиарда долара кредити. Това е по-малко от една трета от това, което само Световната банка раздава за една година (без да броим МВФ). Освен това банката все още използва долара като основна валута и трябва да спре инвестициите в Русия, за да избегне санкциите за банката.

Освен това проектът като телекомуникационен кабел на БРИКС не е реализиран и изглежда като оставен почти незавършен.

BRICS Pay

BRICS Pay, който трябва да бъде алтернатива на платежната система SWIFT, използвана от банките по целия свят, е на нестабилна основа. За да издигнете системата или да бъдете конкурент на SWIFT, страницата на БРИКС ще трябва да се разбере коя валута ще се използва като основа за търговия. Това е мястото, където интересите се сблъскват, тъй като като Китай би предпочел това да бъде юанът, нещо, което не е приемливо за най-големия му съперник, друг член на БРИКС – Индия.

Индия откри, че БРИКС не планира да създаде съвместна валута и че Индия няма да подкрепи такова предложение.